又是海外投资“爆雷”！千亿券商境外公司遭受重大损失 导致去年合并净利润锐减9.19亿

　　在光大证券因为子公司一笔7000多万元的投资要计提15亿元的负债及资产减值准备之后，又一家券商被子公司“坑”了。这次是市值超千亿的大型券商广发证券。

　　3月26日晚间，广发证券公告称，公司子公司广发控股(香港)有限公司的下属公司广发投资(香港)有限公司旗下注册的一只基金因受外汇剧烈波动和相关市场流动性缺乏等因素影响，遭受了重大损失，这也导致广发证券2018年合并净利润减少了 9.19 亿元，已超过公司 2017 年度经审计净利润的 10%，公司也由此被广东证监局责令改正。

　　与此同时，广发证券也披露了去年年报。2018年，广发证券实现营收152.7亿元，同比下滑29.43%；实现净利润43亿元，同比下滑49.97%。

　　香港公司投资基金亏损

　　招致去年合并净利润减少9.19亿

　　3月26日晚间，广发证券披露了一起关于其子公司的重大事项公告。

　　公告里表示，公司子公司广发控股(香港)有限公司的下属全资子公司广发投资(香港)有限公司(以下简称“广发投资香港”)在开曼注册成立了一只以衍生品对冲策略为主的多元策略基金GTEC Pandion Multi-Strategy Fund SP (以下简称“Pandion 基金”、“基金”)。Pandion 基金在成立之初主要投资场内股票衍生品，逐步扩展到投资利率产品、外汇衍生品、以及外汇波动率方差互换。

　　从成立至2018 年 8 月前，Pandion 基金的业绩表现较为平稳。自 2018 年 8 月起，受外汇剧烈波动和相关市场流动性缺乏等因素影响，基金遭受了重大损失。

　　但是，最为关键的是，Pandion基金成立以来，广发投资香港对其共有三次自有资金投资行为，截至 2018 年 12 月 31 日，广发投资香港以自有资金累计投入 9006.77 万美元，占该基金权益99.90%。

　　广发证券表示，由于Pandion 基金纳入公司合并财务报表范围，该基金于 2018 年 12 月 31 日的净值-0.44 亿美元及 2018 年度亏损 1.39 亿美元在公司经审计的合并财务报表中反映，因此减少公司2018 年合并净利润为人民币 9.19 亿元，已超过公司 2017 年度经审计净利润的 10%。

　　同时，Pandion基金收到主经纪商追加保证金的通知，2018 年 12 月 31 日该金额为 1.29 亿美元(含初始保证金 0.30 亿美元)。广发证券表示，根据开曼律师事务所Campbells 的法律意见，该基金的投资人以其在该基金的投资金额为限承担有限责任；广发控股香港有关子公司后续存在潜在诉讼或潜在被诉讼的可能性，相关诉讼结果具有不确定性。

　　广东证监局责令其改正提出四项整改措施

　　境外公司投资基金亏损招致去年合并净利润减少9.19亿，广发证券也因此被广东证监局责令改正。广东证监局指出，广发证券存在对境外子公司管控不到位，未有效督促境外子公司强化合规风险管理及审慎开展业务等问题，依照《证券公司监督管理条例》第七十条的规定，决定对公司采取责令改正的行政监管措施，同时决定对公司采取责令改正的行政监管措施，公司应于2019年6月30日之前予以改正，并向广东局提交书面整改报告。

　　具体整改措施包括：

　　一是充分履行股东职责，依法参与境外子公司的法人治理，健全对境外子公司的风险管控，形成权责明确、流程清晰、 制衡有效的管理机制。

　　二是加强信息系统投入和人员配备，提高合规风控与内部控制管理水平。

　　三是建立健全对境外子公司的稽核审计制度，检查和评估境外子公司内部控制的有效性等。

　　四是严格追究导致境外子公司出现重大风险的相关责任人员责任，并向广东局书面报告问责结果。公司应切实采取措施建立并持续完善覆盖境外机构的合规管理、风险管理和内部控制体系。

　　广发香港去年转亏

　　原华夏基金总经理汤晓东履新未满一年